В данной курсовой работе
рассматриваются вопросы функционирования
центральных банков различных стран.
Несомненно, данная тема
актуальна в настоящее время,
так как ядро любой кредитной
системы составляет банковская система.
Единым органом, координирующим деятельность
кредитных организаций, является Центральный
банк. Но прямое воздействие он оказывает лишь на банковские учреждения,
а на остальные — только опосредованно.
Цель курсовой работы
состоит в исследовании и оценке
сущности, функций и роли центральных
банков, а также рассмотрение центрального
банка РФ и центральных банков
зарубежных стран.
Для достижения данной цели были поставлены следующие
задачи:
Объектом исследования
данной работы являются центральные банки. Предметом
исследования данной работы является
деятельность центральных банков, в том
числе центральных банков РФ и зарубежных
стран.
Глава I. Сущность, функции и
значение центральных банков
§ 1.1 Сущность
центральных банков, их структура и классификация
Возникновение центральных
банков исторически связано с
централизацией банкнотной эмиссии
в руках немногих наиболее надежных,
пользовавшихся всеобщим доверием коммерческих
банков, чьи банкноты могли успешно выполнять функцию
всеобщего кредитного орудия обращения.
Такие банки стали называться эмиссионными.
Государство, издавая соответствующие
законы, активно способствовало этому
процессу, поскольку выпускавшиеся для
выдачи ссуд многочисленными мелкими
банками банкноты лишались способности
к обращению в случае банкротства эмитентов.
Для регулирования банкнотной эмиссии
государство стало подвергать ее жесткой
регламентации; коммерческим банкам было
запрещено осуществлять эмиссию банкнот.
Такое право было закреплено исключительно
за эмиссионными банками.
Эмиссионные банки играют
особую роль в кредитной системе каждой
страны, осуществляющей рыночные преобразования.
В самом названии центрального банка,
как мне кажется, отражается роль банка
в кредитной системе страны. Центральный
банк служит осью, центром кредитной системы,
он становится важным инструментом регулирования
рыночной экономики.
Эмиссионный банк располагает
такими крупными средствами, какими не
может располагать ни один из других
банков. Это обстоятельство дает ему
возможность оказывать поддержку
всем остальным банкам и руководить их деятельностью. Эмиссионный
банк становится центром по организации
банковского дела в стране, вокруг которого
группируются все прочие банки и иные
кредитные учреждения.
Как правило, во главе
центрального банка стоит директорат
со штатными и (или) нештатными его членами, которые
назначаются соответствующим правительством
(президентом государства) на определенный
период времени. Председателем директората
является губернатор (президент центрального
банка), который в большинстве случаев
функционирует только, как первый среди
равных и в такой мере интегрирован в коллегиальное
принятие решений.
К субъективным факторам
относятся сложившиеся взаимоотношения
между центральным банком страны
и правительством с учетом неформальных
контактов руководителей.
Среди множества объективных
факторов оценки независимости центральных банков можно выделить пять важнейших:
Что касается первого
фактора оценки, то состав собственников
капитала центрального банка при проведении денежно-кредитной политики
существенно не влияет на его независимость.
В соответствии со вторым
фактором порядок выбора (назначения)
и, главным образом, отзыва руководства
центрального банка страны влияет на
степень политической независимости последнего от органов государственного
управления.
В ряде стран (например, в
США, Швеции и Италии) формулировка задач центрального
банка в законодательстве дана только
в общих чертах. Тем не менее, это несущественно
для определения степени независимости
центрального банка. Фактор подробности
определения законодательством целей
и задач центрального банка играет второстепенную
роль, и его влияние необходимо рассматривать
только в совокупности с анализом традиций
и условий функционирования центрального
банка.
От четвертого фактора
(наличия установленного законодательством
права государственных органов отклонять решения руководства центрального
банка, а со стороны центрального банка
— обязательства координировать проводимые
мероприятия с общей стратегией государственного
регулирования) прежде всего зависит политическая
независимость центрального банка.
Несколько на более высокой
ступени независимости находятся центральные
банки Австрии и Дании. Законодательство
этих стран не содержит формального права
государства на вмешательство в денежно-кредитную
политику центрального банка, однако обязывает
его координировать свою стратегию с политикой
правительства.
Наделение центрального
банка основными полномочиями позволяет
обеспечить эффективное функционирование
двухуровневой банковской системы.
Для реализации функций центральному банку необходимы обширная сеть
региональных учреждений и центральный
аппарат.
Оргструктура центрального
банка представлена его основными
органами управления, а также службами
и подразделениями, каждое из которых
наделяется соответствующими полномочиями и выполняет строго определенные
функции.
Некоторые центральные
банки, как отмечалось выше, были сразу
образованы в качестве государственных
(в Германии, России); другие создавались как акционерные, а затем национализировались
(в Великобритании, Франции).
Доля собственности государства
в капитале центрального банка является
важнейшим фактором, определяющим его
место в экономике страны, которое
в значительной степени зависит
от национальных традиций и особенностей
развития банковской системы.
Однако наиболее не зависимыми от
государства являются ФРС США
и Немецкий федеральный банк, хотя
в США капитал федеральных
резервных банков принадлежит банкам
— членам ФРС, а в Германии — государству.
Следовательно, 100%-ное участие государства
в капитале центрального банка является
больше вопросом престижа и традиций.
Например, центральный банк Италии,
хотя и находится в собственности
банков и страховых компаний, является
более зависимым от государственных
органов.
Вторым фактором, определяющим независимость
центрального банка от государства,
является процедура назначения или
выбора руководства банка. По этому
признаку центральные банки можно
сгруппировать по странам.
Первая группа — страны, в которых
руководящие органы центрального банка
(Президент и члены Директората) назначаются
правительством или избираются из предложенных
правительством кандидатур. К этой группе
относятся Австрия, Великобритания, Дания,
Россия, Франция, Германия, Швейцария,
Япония.
Ко второй группе принадлежит Италия,
где Президент центрального банка
назначается советом управляющих
Банка, в который не входят политические
деятели, а затем должен быть одобрен
Советом Министров и утвержден
Президентом страны.
К третьей группе относятся Нидерланды,
где решение о назначении принимает Совет
министров на основе кандидатур, предложенных
центральным банком.
В большинстве промышленно развитых
стран руководство центрального
банка не может быть отозвано ранее
установленного срока. Исключение представляют
собой центральные банки Италии, Франции,
России, которые более зависимы от государства.
Третьим фактором, отражающим независимость
центрального банка, является степень
подробности определения в законодательстве
целей и задач его деятельности.
Этим устанавливаются, во-первых, рамки
свободы деятельности центрального банка,
во-вторых, в законодательном порядке
определяются его полномочия. Так, в Австрии,
Дании, Франции, Германии, Швейцарии и
Японии основные цели и сфера деятельности
отражены в конституции или подробно изложены
в законах о центральном банке и банковской
деятельности.
В таких странах, как США, Швеция,
Италия, в законодательстве задачи
центрального банка сформулированы
лишь в общих чертах.
Четвертым фактором независимости
центрального банка является законодательно
установленное право государственных
органов на их вмешательство в денежно-кредитную
политику.
Наиболее низкой степенью независимости
в этом плане обладают центральные
банки Франции и Италии. Определение
направления денежно-кредитной политики
в этих странах в законодательном порядке
передано правительству. Центральный
банк является лишь консультантом и должен
выполнять решения правительства.
В таких странах, как Великобритания,
Нидерланды, Швеция и Япония, законодательно
установлена возможность государственных
органов вмешиваться в политику центрального
банка.
В Австрии и Дании законодательно
не предусмотрено вмешательство
государства в денежно-кредитную
политику, но центральный банк обязан
координировать свою политику с экономической
политикой правительства.
И, наконец, центральные банки Германии
и Швейцарии по этому признаку
являются наиболее независимыми, так
как в законодательстве этих стран
отсутствует право государства
на вмешательство в денежную политику
центрального банка. Кроме того, в отличие
от Федеральной резервной системы США
Немецкий федеральный банк не подотчетен
парламенту.
Пятый фактор независимости центрального
банка — наличие законодательного ограничения
кредитования правительства.
Таким образом, все эти пять факторов
независимости центрального банка свидетельствуют
о месте его в экономике промышленно развитых
стран, влиянии на экономические процессы
при помощи предоставленного ему законом
инструментария регулирования, о степени
зависимости от правительства и об особой
роли в денежно-кредитной системе страны.
Банковские инвестиции
— это покупка банком ценных бумаг.
Инвестиции центрального банка состоят из вложений в
государственные ценные бумаги. Покупка
центральным банком государственных обязательств
в большинстве промышленно развитых стран
служит главной и даже единственной формой
кредитования правительства.
Прямое кредитование
государства, т.е. предоставление банковской
ссуды, в этих странах практически отсутствует
(например, в США, Канаде, Японии, Великобритании,
Швейцарии, Швеции) или ограничено законом
(в Германии, Франции, Нидерландах).
Следует обратить внимание
на то, что в портфеле центрального банка находится
лишь незначительная часть государственных
ценных бумаг, основная их масса перепродается
банком на рынке ценных бумаг.
Соответственно основными
кредиторами государства выступают
не центральные, а коммерческие банки
и другие финансово-кредитные учреждения,
компании, население.
§ 1.4 Центральные
банки зарубежных стран
Сегодня банковская система
США состоит из федеральной резервной
системы, выполняющей функции центрального
банка страны; коммерческих банков;
инвестиционных банков; сберегательных
банков; ссудосберегательных ассоциаций.
Банки в США раздельного
подчинения. Это означает, что для
части коммерческих банков (национальных
банков) лицензирование, контроль, надзор
и регулирование их деятельности
осуществляется федеральным правительством,
а для другой части — властями отдельных штатов. С учетом
регулирования все американские банки
можно разделить на четыре группы:
Национальные банки
подчиняются Контролеру денежного
обращения (служба Министерства финансов)
и попадают под действие всех федеральных
банковских законов, а также правил
и инструкций ФРС и ФКСД. Банки
штатов — члены ФРС подчиняются законам и правилам
того штата, где они зарегистрированы
и осуществляют свои операции, и соответствующим
федеральным законам, поскольку они являются
членами ФРС и ФКСД. Банки — не члены ФРС
с вкладами, застрахованными в ФКСД, подчиняются
законам соответствующих штатов, а также
правилам и инструкциям ФКСД. Банки — не
члены ФРС с незастрахованными вкладами
попадают лишь под действие законодательства
штатов. При этом банки определяют свою
юрисдикцию, то есть выбирают подчинение
федеральным властям или властям штатов.
К этому следует добавить, что в стране
продолжают действовать несколько банков,
не подчиняющихся ни федеральным властям,
ни властям штатов (они называются частными).
Федеральная резервная
система вносит свой вклад в достижение нацией экономических и финансовых целей,
воздействуя на финансы и кредит в экономике.
В качестве центрального банка страны
она на долгосрочной основе обеспечивает
такой рост экономики в пределах ее возможностей,
гарантируя при этом разумную стабильность
цен. Если говорить кратко, то Федеральная
резервная система стремится проводить
свою политику так, чтобы бороться с дефляционными
и инфляционными процессами по мере их
появления. И как кредитор последней инстанции
в критической ситуации она несет ответственность
за использование инструментов своей
политики в целях предотвращения национального
кризиса ликвидности и финансовой паники.
Другие функции ФРС
осуществляются через сеть двенадцати
Федеральных резервных банков. В
25 городах были организованны филиалы
резервных банков.
Каждый резервный банк имеет свой собственный
Совет, состоящий из 9 директоров со стороны,
не являющихся служащими данного банка.
По закону 3 директора класса А, представляющих
банки-члены ФРС, и 3 директора класса Б,
представляющих общественность, избираются
в каждом районе банками-членами ФРС. Совет
управляющих назначает трех директоров
класса С, которые тоже представляют общественность.
Центральный банк
Англии
Банк Англии — самый
старый центральный банк мира. Данный
институт появился в конце семнадцатого века в Англии, в результате так
называемой сделки между почти обанкротившимся
правительством и группой финансистов.
Банк Англии, как и
центральные банки других стран,
в настоящее время находится
в центре финансовых и экономических
перемен, требующих от них новых усилий по адаптации к
меняющимся условиям. Это вызывает необходимость
внесения принципиальных изменений в
их функции, организацию и технологию,
а также радикально нового подхода к межбанковской
кооперации и международному сотрудничеству.
Многочисленные функции, которые выполняет
Банк Англии можно разделить на две группы:
В этой своей роли Банк
Англии выступает, опираясь главным
образом на традиции, а не на правовые
нормы. Разнообразные правила и процедуры, регламентирующие деятельность
кредитно-банковских учреждений, установлены
в порядке “ джентльменских соглашений”
между этими учреждениями и Банком Англии.
Существует множество
функций Банка Англии, но все они
призваны к достижению трех главных целей. Среди них:
Как любой другой банк,
Банк Англии предоставляет ряд услуг
своим клиентам. Однако клиенты Банка
Англии отличаются от клиентов других
банков. Можно выделить 3 наиболее важные
группы клиентов:
В соответствии с вышесказанным
можно выделить первые три функции
Банка Англии:
Другие функции Банка
Англии совпадают с общими функциями
центральных банков, описанными выше.
Центральный
банк Японии
Банк Японии является центральным банком данной страны. Он
представляет собой юридическое лицо,
учрежденное на основе Закона Банка Японии
и не является правительственным органом
или частной корпорацией.
Цели Банка, определенные
Законом, заключаются в «выпуске
банкнот и осуществлении валютного и кредитно-денежного
контроля» и «обеспечении стабильного
помещения денег в ценные бумаги банков
и иных финансовых институтов, тем поддержание
тем самым стабильности финансовой системы».
Закон определяет принципы
Банка в осуществлении валютного и кредитно-денежного контроля следующим
образом: валютный и кредитно-денежный
контроль за счет стабильности цен должен
способствовать устойчивому развитию
национальной экономики.
В обязанности Банка
Японии входит поддержание и обеспечение
стабильности цен и финансовой системы и заложение
таким образом основ экономического развития.
В целях выполнения данных обязанностей
Банк осуществляет следующую деятельность.
Банк Японии имеет
статус единственного «эмиссионного
банка» страны и выпускает банкноты
(официально именуемые банкноты Банка Японии).
Банк принимает множество мер по предотвращению
фальсификации: введение водяных знаков,
особых красок микро-надписей.
Сложнее всего отличить
фальшивые банкноты на потертых и
грязных образцах, в результате чего
в обращение могут попасть фальшивые деньги.
Поэтому каждая банкнота, возвращающаяся
в Банк Японии, проверяется на предмет
подлинности и чистоты, потертые банкноты
уничтожаются, в обращение поступают только
банкноты в хорошем состоянии.
Банк ежедневно контролирует общий объем денег в экономике и уровень
процентных ставок путем осуществления
операций на денежном рынке, т.е. посредством
продажи/покупки денежных рыночных инструментов,
таких как Японские правительственные
ценные бумаги (Japanese government securities, JGS) частным
или у частных финансовых институтов.
Банк также проводит
обзор хозяйственной деятельности,
известный как Отчет Танкан — Обзор
экономического состояния предприятий
Японии в краткосрочной перспективе.
На основе данной и иной статистической
информации, включая отчеты, подготовленные
правительственными органами и прочими
организациями, Банк проводит анализ финансовой
и экономической ситуации Японии.
Кроме того, Главное управление
Банка и его филиалы непосредственно
контактируют с рядом фирм с целью выяснения их видения экономической
ситуации. В случае необходимости Банк
также проводит опросы общественного
мнения, которые изучаются с особой тщательностью.
Изложение собственной точки зрения осуществляется
Банком преимущественно путем опубликования
результатов данных анализов. Помимо этого,
Отдел по связи с общественностью позволяет
Банку получить представление об общественном
мнении и взглядах.
Помимо перечисленных
выше видов деятельности Банк участвует
в теоретических исследованиях
в долгосрочной перспективе таких вопросов, как кредитно-денежная
политика и финансовая система.
Банк Японии участвует
в следующих видах международной деятельности:
1. Международные финансовые
сделки и операции. Банк предоставляет счет в иенах центральным
банкам и правительственным институтам
за рубежом. Он также участвует в капитале
и предоставляет займы международным
организациям, таким как Банк международных
расчётов (BIS) и Международный валютный
фонд (IMF).
2. Вмешательство в
деятельность валютных рынков. Банк тщательно отслеживает изменение
валютных курсов. В случае необходимости
он вмешивается в деятельность валютных
рынков в качестве представителя Министерства
финансов.
3. Международный обмен
мнениями. Банк Японии активно участвует в обсуждениях,
проводимых в ходе различных международных
форумов, таких как встречи BIS, Стран большой
семерки и IMF. Обсуждаются самые разнообразные
темы: от кредитно-денежной политики и
валютных рынков, до контроля над банковской
деятельностью и систем взаиморасчетов.
Обмен мнениями с зарубежными центральными
банками необходим для упрочнения отношений
сотрудничества между центральными банками.
Глава II. Центральный банк
РФ
§ 2.1 История
развития центрального банка РФ
Центральный банк Российской
Федерации (Банк России) был учрежден
13 июля 1990 г. на базе Российского республиканского
банка Госбанка СССР. Подотчетный
Верховному Совету РСФСР, он первоначально назывался Государственный банк
РСФСР.
2 декабря 1990 г. Верховным
Советом РСФСР был принят Закон
о Центральном банке РСФСР
(Банке России), согласно которому
Банк России являлся юридическим
лицом, главным банком РСФСР
и был подотчетен Верховному
Совету РСФСР. В законе были определены функции
банка в области организации денежного
обращения, денежно-кредитного регулирования,
внешнеэкономической деятельности и регулирования
деятельности акционерных и кооперативных
банков.
Таким образом, важнейшей
функцией Центрального банка является
разработка и осуществление совместно
с Правительством России единой денежно-кредитной
политики, направленной на защиту и
обеспечение устойчивости рубля. Деньги
выступают как эквивалент товарно-материальных ценностей и сами
должны иметь материальные формы.
§ 2.3 Роль
центрального банка РФ в денежно-кредитном
регулировании экономики
Главным звеном банковской
системы любого государства является
центральный банк страны. В различных государствах
эти банки называются по-разному: государственные,
народные, эмиссионные, резервные — Федеральная
резервная система (США), Банк Англии, Банк
Японии, Банк Италии и др. Центральные
банки возникли как коммерческие банки,
наделенные правом эмиссии банкнот.
Ставка рефинансирования
(англ. Discount Rate) — это инструмент денежно-кредитного
регулирования, с помощью которого
Центральный банк (Центральный банк
Российской Федерации) воздействует на
ставки межбанковского рынка, а также ставки по депозитам юридических и
физических лиц и кредитам, предоставляемым
им кредитными организациями. Всегда указывается
в процентах годовых.
В России ставка рефинансирования
является фискальной мерой (для расчета
налоговых и др. штрафов) помимо функции экономического регулятора, как в
других экономиках. Роль ставки рефинансирования
в России выполняет ставка однодневного
кредита РЕПО.
Ставка рефинансирования
Центрального банка Российской Федерации
Таким образом, ставка рефинансирования
Центрального банка снижалась с
2007 года, а к 1 декабря 2008 года она
немного возросла — до 13%.
Фиксация валютного курса осуществляется или согласно
золотому паритету (гарантированному
золотому содержанию национальной денежной
единицы), или по международному договору.
При классическом золотом стандарте, то
есть при свободном размене валют на золото
в центральном банке, валютный курс устанавливается
в пропорциях к его золотому содержанию.
В той или иной степени
правительство страны устанавливает
официальные обменные курсы (т.н. учетные),
регулярно публикующиеся в специальных
бюллетенях. В России официальный
курс рубля устанавливается Центральным Банком
РФ для использования в расчетах доходов
и расходов государственного бюджета,
всех видов платежно-расчетных отношений
государства с организациями и гражданами,
а также целей налогообложения и бухгалтерского
учета.
Динамика курсов валют
с 01.01.2000 по 01.12.2008
Таким образом, начиная
с 2003 года курс Евро превышает курс
Доллара США, а в 2001-2002 гг. — меньше.
Центральный банк чаще всего
является собственностью государства. Осуществляя свою деятельность
на макроуровне, он отражает общенациональный
интерес, проводит политику не в интересах
того или иного региона, той или иной группы
отраслей народного хозяйства или предприятий,
а в интересах государства в целом. При
этом; центральный банк не ставит своей
задачей получение прибыли.
Ставки рынка ГКО-ОФЗ
c 11/12/2008 по 11/12/2008
За центральным банком
как представителем государства
законодательно закреплена эмиссионная
монополия в отношении банкнот,
т.е. общенациональных кредитных денег.
Следует отметить, что в промышленно развитых странах
банкноты составляют незначительную часть
денежной массы, поэтому функция эмиссионной
монополии ЦБ в таких странах несколько
снижена. Чем выше доля наличного обращения
в стране, тем важнее значение банкнотной
эмиссии.
Денежная масса в
РФ в 2008 году (млрд. руб.)
Принимая на хранение кассовые резервы
коммерческих банков, центральный банк
оказывает им кредитную поддержку. Для
коммерческих банков он является кредитором
последней инстанции, т.е. кредитором на
крайний случай. Обычно его кредиты предоставляются
банкам по ставке более высокой, чем рыночная,
и потому банки обращаются за поддержкой
к центральному банку только в случае
отсутствия иной возможности получить
кредит.
Структура бивалютной корзины
Центральный банк тесно
связан с государством. В качестве
банкира правительства центральный
банк выступает его кассиром и
кредитором, в нем открыты счета
правительства и правительственных ведомств. Центральный банк,
как правило, осуществляет кассовое исполнение
государственного бюджета. Доходы правительства,
поступившие от налогов и займов, зачисляются
на беспроцентный счет казначейства (министерства
финансов) в центральном банке, с которого
покрываются правительственные расходы.
План выпуска по памятным
и инвестиционным монетам на 2009 г.
В условиях хронического
дефицита государственных бюджетов
многих стран усиливается функция
кредитования государства и управления
государственным долгом. Под управлением
государственным долгом понимаются
операции центрального банка по размещению и погашению займов, организации
выплат доходов по ним. При этом центральный
банк использует различные методы управления
государственным долгом: покупает или
продает государственные обязательства
с целью воздействия на их курсы и доходность,
изменяет условия продажи, различными
способами повышает привлекательность
государственных обязательств для частных
инвесторов.
Рис. 1 — Золотовалютные
резервы РФ, по данным Банка России
Центральный банк от имени
правительства регулирует резервы
иностранной валюты и золота, является традиционным
хранителем государственных золотовалютных
резервов. Он осуществляет регулирование
международных расчетов, платежных балансов,
участвует в операциях мирового рынка
ссудных капиталов и золота. Центральный
банк представляет свою страну в международных
валютно-кредитных организациях.
При прочих равных предпочтение
даётся валюте с большей доходностью.
Так Центробанк России начал диверсифицировать
ЗВР в 2003 году. В структуре резервов
появился евро, вслед за ним должен
был прибавиться швейцарский франк. Но вместо
франка в резервы включили английские
фунты стерлингов. Английский фунт является
одной из самых доходных резервных валют.
Например, в 2005 году в портфеле ЗВР ЦБ доллар
США приносил 3,2% годовых, евро — 2,2, а фунты
стерлингов — 4,8%. В то время ставка LIBOR по
швейцарскому франку составляла порядка
2%.
В ходе выполнения данной
курсовой работы была достигнута основная
цель — исследование и оценка сущности,
функций и роли центральных банков,
а также рассмотрение центрального
банка РФ и центральных банков
зарубежных стран. Для достижения поставленной цели были решены следующие задачи:
1. Главными задачами, стоящими
перед всеми центральными банками, является
поддержание покупательной способности
национальной денежной единицы и стабильности
кредитно-банковской системы страны. Все
центральные банки имеют сходные функции, применяют сопоставимые
инструменты регулирования. Это обусловливает
постепенное сближение их организованных
структур, координацию их деятельности,
а в Западной Европе — формирование единой
денежно-кредитной и валютной политики
стран- участниц ЕС.
2. Основные функции центральных
банков — эмиссия банкнот, проведение денежно-кредитной
политики, рефинансирование банков, контроль
за деятельностью кредитно-банковских
учреждений, организация и контроль за
функционированием системы платежей,
проведение валютной политики, выполнение
функций агента правительства. Реализуя
указанные функции, центральные банки
добиваются осуществления поставленных
перед ними задач.
3. Денежно-кредитная политика,
первоначально предназначенная на конъюнктурное
регулирование, имеющая множество целей и разнообразие
инструментов, все больше стала ориентироваться
на улучшение финансовой среды: стабильность
валютных курсов и цен финансовых активов;
контроль за рисками финансовых посредников;
создание условий, необходимых для повышения
эффективности кредитно-финансовой системы.
Введение
Ядро
любой кредитной системы составляет
банковская система. Единым органом,
координирующим деятельность кредитных
организаций, является Центральный банк.
Но прямое воздействие он оказывает лишь
на банковские учреждения, а на остальные
– только опосредованно.
Центральный
банк
— центральное звено денежно-кредитной
системы любого государства, головной
банк страны, сочетает в себе черты
обычного (коммерческого) банковского
учреждения и государственного ведомства.
Центральный
банк
наделен правом монопольной эмиссии
банкнот, регулирования денежного
обращения и валютного
курса, хранения золотых ивалютных
резервов. Важнейшей функциейцентрального
банка
является выработка общей кредитной
политики. Его стратегическая задача —
создание условий для неинфляционного
развития экономики. Центральный
банк
в различных странах могут иметь разные
названия: государственные, национальные,
резервные, эмиссионные.
1)
золото, иностранная валюта, СДР, резервная
позиция в Международном
валютном фонде;
2)
купленные центральным банком
государственные ценные бумаги (прежде
всего казначейские векселя и облигации),
которые являются долговыми обязательствами
правительства;
3)
ссуды, предоставленные центральным
банком коммерческим банкам;
В
большинстве случаев его капитал
принадлежит государству, но акционерами
могут быть коммерческие банки и другие
финансовые учреждения.
Для
центрального
банка
характерен высокий уровень независимости
от прочих государственных структур.
Руководителя центрального
банка
назначает глава государства или
парламент.
Исходя
из выше изложенного, определена тема
нашей курсовой работы: «Центральный
банк: функции и политика».
Цель
курсовой работы – изучение современной
литературы по проблеме центрального
банка.
Для
достижения поставленной цели необходимо
решить следующие задачи:
Большой
экономический словарь даёт следующее
определение центрального банка: —
государственное кредитное учреждение,
наделённое правом выпуска банкнот,
регулирования денежного обращения,
кредита и валютного курса, хранения
официального золотовалютного резерва.
Является «банком банков», агентом
правительства при обслуживании
госбюджета.
В банковской системе
России ЦБ РФ (ЦБР) определён как главный
банк страны и кредитор последней
инстанции. Он находится в государственной
собственности и на него возложены
функции общего регулирования деятельности
каждого коммерческого банка в рамках
единой денежно — кредитной системы
страны. Центральный банк призван
приводить их деятельность в соответствие
с общей экономической стратегией, и
выступает ключевым агентом государственной
денежно-кредитной политики, при этом
со стороны ЦБР используются в первую
очередь экономические методы управления
и только в отдельных случаях
административные.
Принципы организации
и деятельности Центрального банка РФ
(Банка России), его статус, задачи,
функции, полномочия определяются
Конституцией Российской Федерации,
Законом о Центральном Банке и другими
федеральными законами.
Банк
России образует единую централизованную
систему с вертикальной структурой
управления.1
В
систему Банка России входят центральный
аппарат, территориальные учреждения,
расчетно-кассовые центры, вычислительные
центры, полевые учреждения, учебные
заведения и другие предприятия,
учреждения и организации, в том числе
подразделения безопасности и
Российское объединение инкассации,
необходимые для осуществления деятельности
банка.
В
современных условиях центральный банк
выполняет следующие основные функции:
1.
Функция эмиссионного центра заключается
в том, что центральные банки в настоящее
время обладают монопольным правом на
выпуск банкнот, обеспечение которых
значительно изменилось. За центральным
банком как представителем государства
законодательно закреплена эмиссионная
монополия только в отношении банкнот,
т.е. общенациональных кредитных денег,
которые являются общепризнанным
окончательным средством погашения
долговых обязательств. В некоторых
странах центральный банк монопольно
осуществляет также эмиссию монет, но
их чеканкой обычно занимается министерство
финансов (казначейство).
2.Функция
валютного центра. Центральный банк
осуществляет регулирование, т.е.
регулирование платежного баланса и
валютного курса, используя такие методы,
как учетная (дисконтная) политика и
валютная интервенция.
3.
Банк банков и расчетный центр. Особая
роль центрального банка в кредитной
системе состоит также в том, что главной
его клиентурой являются не
торгово-промышленные предприятия и
население, а кредитные учреждения, в
основном коммерческие банки.
4.
Банк правительства. Центральный банк
осуществляет исполнение государственного
бюджета по доходам и расходам, а также
является агентом государства по
размещение государственного долга.
5.
Проведение денежно-кредитной политики.
Высшим
органом Банка России является Совет
директоров — коллегиальный орган,
определяющий основные направления
деятельности Банка России и осуществляющий
руководство и управление Банком России.1
Совет
директоров выполняет следующие функции:
1)
во взаимодействии с Правительством
РФ разрабатывает и обеспечивает
выполнение основных направлений
единой государственной денежно-кредитной
политики;
2)
утверждает годовой отчет Банка России
и представляет его Государственной
Думе;
3)
рассматривает и утверждает смету
расходов Банка России на очередной
год, а также произведенные расходы, не
предусмотренные в смете;
4)
определяет структуру Банка России;
6)
утверждает внутреннюю структуру
Банка России;
7)
определяет условия допуска иностранного
капитала в банковскую систему Российской
Федерации в соответствии с федеральными
законами.1
Таким
образом, центральный
банк
является центральным звеном
денежно-кредитной системы любого
государства, головной банк страны,
сочетает в себе черты обычного
(коммерческого) банковского учреждения
и государственного ведомства. ЦБ наделен
правом монопольной эмиссии банкнот,
регулирования денежного обращения и
валютного
курса, хранения золотых ивалютных
резервов.Важнейшей
функцией ЦБ является выработка общей
кредитной политики.
Соседние файлы в папке Курсовые работы
